Вплив різних варіантів зрілості в дельта-гамма-хеджування

Я читаю про хеджування з варіантами і думаю, що отримав його. Однак є такий випадок, я не знаю, як поводитися.

Чи існує якесь виключення в техніці дельта-гамма-хеджування (обчислення)? - скажімо: вирішите набір рівнянь, щоб отримати необхідну суму акцій та опцій.

Усі приклади, які я бачив до цих пір, використовували варіанти з однаковою зрілістю. Чи зміниться процедура, якщо я розгляну можливість використання варіантів з різними датами погашення?

1
У світі чорного шоуса портфель варіантів (деякі дзвінки, деякі ставить) різних термінів і ударів на одному і тому ж підставі все ще має одну дельта і одну гаму, яку можна обчислити шляхом підсумовування за дельтами та гамами. Таким чином, ви все ще маєте такий самий параметр, як і ситуація з одним варіантом. HTH
додано Автор frerechanel, джерело

1 Відповіді

В світі чорношоулів портфель варіантів (деякі дзвінки, деякі ставить) різних термінів і страйків на одній і тій же підставі все ще має одну дельта і одну гаму, яку можна обчислити шляхом підсумовування за дельтами і гамами. Таким чином, ви все ще маєте такий самий параметр, як і ситуація з одним варіантом.

1
додано